Trend Following vs Mean Reversion — Bạn thuộc tuýp nào? 🤔
Ở bài trước mình đã nói về công thức Profit = Winrate × R:R × Frequency. Nếu chưa đọc thì nên đọc trước vì bài này sẽ dựa nhiều vào nó.
👉 Công thức mình ước gì biết sớm hơn 3 năm
Hôm nay mình đi vào phần mà nhiều người hay bỏ qua nhất: chọn đúng chiến lược cho đúng người.
Vì thực ra không có chiến lược nào tốt hơn chiến lược nào. Chỉ có chiến lược phù hợp với bạn — và chiến lược không phù hợp khiến bạn bỏ cuộc giữa chừng.
Chiến lược 1: Trend Following — Chịu thua nhiều để thắng lớn
Tên nói lên tất cả — bạn đi theo trend, không đoán đỉnh đoán đáy, không vào lệnh ngược chiều vì "trông có vẻ quá cao rồi".
Về con số thì chiến lược này trông không đẹp lắm trên giấy:
- Winrate: 35–40% — tức là 10 lệnh thì thua 6, thắng 4
- R:R: 2.5 trở lên — nhưng khi thắng thì thắng đậm, đôi khi 10R, 20R
- Bạn chấp nhận thua nhiều hơn thắng mà không mất bình tĩnh
- Bạn không cần "làm gì đó" mỗi ngày — ngồi chờ setup cả tuần cũng được
- Bạn thích những lệnh lớn hơn là nhiều lệnh nhỏ
- Winrate: 60–70% — thắng nhiều hơn thua
- R:R: khoảng 0.75 — nhưng mỗi lần thua thì mất nhiều hơn mỗi lần thắng
- Bạn thích thắng đều hơn là thắng lớn
- Bạn có thể làm lơ khi cả thị trường đang "party" mà mình không được tham gia
- Bạn muốn tập trung vào một sản phẩm thay vì theo dõi nhiều thị trường
Nghe mà thấy nản chưa? Đánh 10 lệnh thua 6 cái liên tiếp mà vẫn phải tiếp tục — không phải ai cũng làm được.
Nhưng khi áp vào công thức: 40%×2.5R + 60%×(−1R) = +0.4R mỗi lệnh. Sau 100 lệnh risk 2% mỗi lệnh — bạn đã lãi kha khá rồi đấy.
Chiến lược này có một người thực thi nổi tiếng nhất lịch sử là Richard Dennis — người biến 400 đô thành 200 triệu đô trong 10 năm bằng Turtle Trading. Ông còn chứng minh được rằng trading là kỹ năng có thể đào tạo được, không phải năng khiếu bẩm sinh — bằng cách dạy một nhóm người không có kinh nghiệm giao dịch và để họ tự quản lý tài khoản thật.
Kết quả? Nhóm đó kiếm được hàng trăm triệu đô. 🤯
Chiến lược Turtle đơn giản đến bất ngờ: vào long khi giá phá đỉnh 20 hoặc 50 nến, vào short khi phá đáy. Không có gì hơn. Nhưng kỷ luật để thực thi nó qua hàng trăm lệnh thua liên tiếp — đó mới là thứ khó.
Trend Following hợp với bạn nếu:
Chiến lược 2: Mean Reversion — Thắng nhiều nhưng đừng Fomo
Chiến lược này dựa trên một quan sát đơn giản: giá đi xa quá thường có xu hướng quay về mức trung bình. Bạn chờ giá "đi quá đà" rồi vào lệnh ngược chiều.
Về con số thì nghe dễ chịu hơn hẳn:
Áp vào công thức: 65%×0.75R + 35%×(−1R) = +0.14R mỗi lệnh. Ít hơn Trend Following nhưng bù lại tần suất lệnh cao hơn nhiều vì thị trường sideway đến 70% thời gian.
Nghe có vẻ ổn hơn phải không? Thắng nhiều, lệnh nhiều, tâm lý thoải mái hơn.
Nhưng cái giá của nó là gì?
Một ngày đẹp trời, Bitcoin tăng 40% trong 48 giờ. Người người nhà nhà khoe x2 x3, group trading nào cũng toàn ảnh tài khoản xanh lá. Còn bạn — vì chiến lược không có tín hiệu vào lệnh khi trend mạnh như vậy — ngồi nhìn. Không làm gì được. Chỉ nhìn.
Bạn có chịu được không? 😅
Trader vĩ đại nhất sử dụng chiến lược này là Jim Simons — nhà toán học biến quỹ Renaissance Technologies thành cỗ máy in tiền với lợi nhuận trung bình 66% trong 31 năm liên tiếp. Để so sánh: Warren Buffet 20%, George Soros 20%, Ray Dalio 13%.
66% trong 31 năm. Không phải một năm. Không phải một chu kỳ bull. Mà 31 năm liên tiếp. 🤯
Mean Reversion hợp với bạn nếu:
Vậy chọn cái nào?
Thật ra câu trả lời không phải là chọn một trong hai — mà là biết mình là ai.
Bạn dễ mất bình tĩnh sau 5 lệnh thua liên tiếp? Trend Following sẽ tra tấn bạn.
Bạn dễ Fomo khi thấy người khác lãi lớn? Mean Reversion sẽ làm bạn bỏ cuộc giữa chừng.
Cả hai chiến lược đều có thể sinh lời lâu dài — nếu bạn chọn đúng cái phù hợp với tính cách và thực sự backtest đủ nhiều để tin vào nó.
Ăn to một lần hay ăn đều nhiều lần — cuối cùng cũng là ăn. Quan trọng là bạn ăn được bao lâu. 😄
👉 Quay lại bài trước: Công thức mình ước gì biết sớm hơn 3 năm